西部矿业诊断（beta）by 价投圈小巴（股票版chart ”ppt”）

西部矿业

(601168)

总市值：471.12亿

PE(静)：16.89

PE(2024E)：13.01

总股本：23.83亿

PB(静)：2.93

利润(2024E)：36.19亿

研究院小巴

算上全部成本后，公司产品或服务的附加值一般。公司生意回报能力一般。公司上市17年以来，分红融资比为1.15，其中累计融资总额62.01亿元，累计分红总额71.49亿元。公司去年借的钱比分红的多，需注意观察公司经营状况和分红持续性。公司最新一期年度报表的现金流为正，经营性现金流比利润高太多，通常是好事，经营性现金流和利润相匹配，同时公司经营性现金流净额相比市值非常充沛。公司有息负债较高，注意公司债务风险。

详细数据

研究院小巴

靠谱分析师观点：公司未来稳健成长。

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研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：请介绍下玉龙铜业的生产情况，谢谢。

答：2023年11月玉龙铜业一二选厂改扩建项目投产，正在稳定有序生产。

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研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --

回归空间: --

DCF估值模型
周期平滑估值
PB
PE

根据国信证券刘孟峦的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，西部矿业的合理估值约为15.69元，该公司现值19.77元，当前市值高于合理估值，现价基于合理估值有20.6%的溢价

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

西部矿业需要保持13.70%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

查看>

150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

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*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师刘孟峦对其研究比较深入（预测准确度为76.27%）其最新研报预测如下：

预测净利润
(亿元)

年份

值
2024E

33.45
2025E

39.22
2026E

46.48

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财报摘要

项目

2023

评级
ROIC

10.93%
利润5年增速

26.64%

--
营收5年增速

8.24%

--
净利率

9.90%
销售费用/利润率

1.14%
股息率

2.54%

更多>

财报体检

财务排雷 综述：财务可能有隐忧。

项目

数值
货币资金/总资产(%)

9.28%
有息资产负债率(%)

43.57%
财费货币率(%)

0.16%
应收账款/利润(%)

13.42%
存货/营收(%)

9.93%
经营现金流/利润(%)

223.68%
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)

2.82%
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)

10.07%
流动比率

0.83%
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)

64.72%
货币资金/流动负债(%)

38.96%
盈利质量瑕疵数

1

盈利质量

项目

数值
应收账款/利润环比(%)

-41.34%
应收账款/利润3年变动比例(%)

-38.93%
存货/营收环比(%)

34.28%
在建工程/利润(%)

79.43%
在建工程/利润环比(%)

25.93%
(应收+在建+存货)/利润环比(%)

22.95%
经营性现金流/利润(%)

223.68%

大佬持仓

基金经理

基金产品

持有股数
罗文杰

南方中证500ETF

23641936
罗洋

广发策略优选混合

9046500
崔蕾

南方中证申万有色金属ETF

6819107
江刘玮张屹岩

中邮核心优势灵活配置混合A

5500000
叶勇

万家双引擎灵活配置混合A

4852400

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行业相对指标